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    How To Get A Student Loan Discharged

    Working in certain professions may get rid of part of your student loans; however, discharging a debt usually only happens through tough situations—like death, bankruptcy, and total and permanent disability.
    Updated: June 28, 2017

    What You'll Learn

    • How loan discharge can release your obligation for some or all of your loan.
    • What kinds of circumstances qualify you.
    • How student loan discharge is different than forgiveness programs.
    Two men holding hands on top of a mountain.

    In general, you're required to fully repay all of the student loans you borrow, with interest. However, a few circumstances can get you off the hook for some or all of the amount you owe—though most of them aren't very desirable. Here's a list of the things that may qualify you for student loan discharge:

    Note: The amount discharged may be taxable.

    How To Apply For Discharge

    The circumstances that qualify you for student loan discharge certainly aren't easy to deal with. However, being granted a discharge can require some effort, too. Here's how to apply for each type:

    Death

    If you (or the student benefiting from the loan, for Parent PLUS loans) die, your student loans can be discharged by sending an original or certified copy of the death certificate to the loan holder(s).

    Bankruptcy

    Student loans can be discharged through bankruptcy, but it will take some work. You'll need to convince the bankruptcy judge that you're unlikely to ever be able to repay your loans.

    It's recommended that you hire a qualified bankruptcy attorney for the bankruptcy proceedings. Once you file for bankruptcy, your creditors generally aren't permitted to collect from you for the duration of the bankruptcy case, so be sure to inform all of your creditors when you've filed.

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    Total And Permanent Disability

    If you're unable to work due to an illness or injury that's expected to last at least 5 years, your loans may be discharged due to total and permanent disability. There are a few different ways to apply for this type of loan discharge, so be sure to read the instructions carefully.

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    Closed School

    If you couldn't finish your college program because your school closed while you were attending it, or if you withdrew within 120 days of the school closing, your loans may be eligible for forgiveness.

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    Ability To Benefit

    Your loans may be eligible for this type of discharge if you (or the student benefiting from a Parent PLUS loan) were admitted to college even though you didn't meet the admissions requirements and can't benefit from the program. For example, you didn't have a GED or high school diploma and the school didn't provide an adequate test of your ability to benefit from higher education. Note: Not being able to find a job in your field doesn't make you eligible.

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    Disqualifying Status

    You (or the student benefiting from a Parent PLUS loan) may be able to have a portion or all of your federal student loan debt obligation discharged if your school knowingly allowed you to enroll in a career program despite the fact that you weren't able to meet the state's legal requirements for working in that field due to a disability, criminal record, or other disqualification.

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    Unauthorized Signature

    You could qualify for this type of discharge if your school falsely signed your name on your loan application or master promissory note (MPN) without your permission and you didn't benefit from the loan. You can only qualify if the loan money wasn't credited to your account, paid to you, or used to pay your tuition and fees. Parent PLUS loan borrowers are also eligible for this discharge if the student that the loan was borrowed for meets the same criteria.

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    Identity Theft

    If you're a victim of identity theft, and someone was convicted of borrowing federal student loans in your name which you did not benefit from, you may be able to have those loans discharged. To apply, you will need to submit documentation to your loan holder proving that you did not authorize the loan or benefit from the loan in any way.

    Learn More

    Unpaid Refund

    If a portion or all of your federal student loans was supposed to have been returned to your lender and your school did not return all of the funds, you may qualify for this type of discharge. Parent PLUS loan borrowers are also eligible for this discharge if the student that the loan was borrowed for meets the same criteria.

    One example of how this can happen is if you withdraw from school before the beginning of a semester, but your school keeps the tuition money you borrowed. Schools are required by law to return these funds to the lender. So, the portion of the loan that should have been returned and wasn't would be eligible for discharge.

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    Borrower Defense To Repayment (DTR)

    You may be eligible for this discharge if you (or the student you borrowed a Parent PLUS loan for) attended a school that committed fraud by its actions or by not doing something, misrepresenting services, or violating a state law related to your loans or the educational services you paid for.

    Learn More

    It's Not All Bad

    You may also be able to get relief from some or all of your student loan debt through forgiveness programs. These are slightly different from discharge programs, and you could qualify for more pleasant reasons—like having a job with a public service or nonprofit employer.

    Cómo obtener una condonación de un préstamo estudiantil

    Trabajar en ciertas profesiones puede liberarte de una parte de tus préstamos estudiantiles; sin embargo, la condonación de una deuda por lo general solo ocurre al pasar por situaciones difíciles como la muerte, bancarrota y una discapacidad total y permanente.
    Actualizado: 28 junio 2017

    Lo que aprenderás

    • Cómo puede una exoneración de préstamo liberarte de tus obligaciones para una parte o todo tu préstamo.
    • Qué tipo de circunstancias te hacen calificar.
    • De qué forma la exoneración de un préstamo estudiantil difiere de los programas de condonación.

     

    Two men holding hands on top of a mountain.

    Por lo general, usted tiene que devolver todos los préstamos estudiantiles que solicite con interés. Sin embargo, algunas circunstancias pueden librarlo de una porción o de la totalidad de lo que debe, aunque la mayoría de estas circunstancias no son muy deseables. Aquí tiene una lista de las cosas que podrían calificarlo para una exoneración:

    Nota: En algunos casos, el monto exonerado puede estar sujeto a impuestos.

    Cómo solicitar una exoneración

    Ciertamente, no es fácil lidiar con las circunstancias que lo califican para la exoneración de un préstamo estudiantil. No obstante, conseguir una exoneración también podría requerir algo de esfuerzo. A continuación encontrará como solicitar la exoneración en cada caso:

    Muerte

    Si usted (o el estudiante que se beneficia del préstamo en el caso de los préstamos Parent PLUS) fallece, sus préstamos estudiantiles pueden ser exonerados si se envía una copia certificada del acta de defunción al prestamista.

    Bancarrota

    Los préstamos estudiantiles pueden exonerarse por causa de bancarrota, pero esto conlleva un poco de trabajo. Tendrá que convencer al juez de bancarrota de que no podrá devolver nunca sus préstamos.

    Es recomendable que contrate a un abogado de bancarrota calificado para realizar los procedimientos de bancarrota. Una vez que se ha declarado en bancarrota, por lo general no se permite que los acreedores le cobren durante el caso de bancarrota, así que asegúrese de informar a sus acreedores que ha hecho la declaración.

    Obtén más información

    Discapacidad total y permanente

    Si no puede trabajar debido a una enfermedad o a una lesión que se espera que dure al menos 5 años, sus préstamos podrían ser exonerados debido a una discapacidad total y permanente. Hay varias formas de presentar su solicitud para esta exoneración de préstamo, así que asegúrese de leer bien las instrucciones.

    Obtén más información

    Cierre de la institución educativa

    Si no pudo terminar su programa universitario porque su institución educativa cerró mientras asistía a ella o si abandonó la institución en un plazo de 120 días previos al cierre de la misma, es posible que sus préstamos sean elegibles para la condonación.

    Obtén más información

    Capacidad de beneficio

    Sus préstamos podrían ser elegibles para este tipo de exoneración si usted (o el estudiante que se beneficia de un préstamo Parent PLUS) fue admitido a una institución educativa a pesar de que no reunía los requisitos de admisión y no podía beneficiarse del programa. Por ejemplo, si no tenía un diploma de preparatoria o de educación general básica (GED, por sus siglas en inglés) y la institución educativa no realizó un examen adecuado para determinar su capacidad de beneficiarse de la educación superior. Nota: No poder encontrar un trabajo en su campo no le hace elegible.

    Obtén más información

    Estado de descalificación

    Usted (o el estudiante que se beneficia de un préstamo Parent PLUS) tal vez pueda lograr que se exonere una parte o la totalidad de su préstamo estudiantil federal si su institución educativa permitió su inscripción en un programa a pesar de que no podía cumplir con los requisitos legales del estado para trabajar en esa área debido a una discapacidad, antecedentes penales u otros motivos que lo descalifiquen.

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    Firma no autorizada

    Es posible que califique para este tipo de exoneración si la institución educativa falsificó su firma en la solicitud de préstamo o en el pagaré maestro sin su autorización y no recibió ningún beneficio del préstamo. Solo puedes reunir los requisitos si el dinero del préstamo no fue acreditado a tu cuenta, pagado a ti ni usado para pagar los gastos de matrícula. Los prestatarios de un préstamo Parent PLUS también son elegibles para esta exoneración si el estudiante para el que se solicitó el préstamo califica según los requisitos anteriores.

    Obtén más información

    Robo de identidad

    Si usted es víctima de robo de identidad, y alguien fue condenado por sacar el préstamo estudiantil federal a su nombre del cual usted no se benefició, tal vez pueda lograr que esos préstamos sean exonerados. Para solicitar, necesitará enviar documentación a su acreedor demostrando que no autorizó el préstamo ni se benefició del mismo de ningún modo.

    Obtén más información

    Reembolso sin pagar

    Si se suponía que una parte o todos sus préstamos estudiantiles federales debían regresar a su prestamista y su institución educativa no regresó los fondos, puede ser elegible. Los prestatarios de un préstamo PLUS para padres también son elegibles para esta exoneración si el estudiante para el que se solicitó el préstamo califica según los requisitos anteriores.

    Un ejemplo de cómo puede ocurrir esto es si se retira de la institución antes del inicio del semestre, pero la institución conserva el dinero de la matrícula que solicitó. Por ley, las instituciones deben regresar estos fondos al prestatario. Así que la parte del préstamo que debió ser devuelta y no lo fue, es elegible para una exoneración.

    Obtén más información

    Defensa al prestatario ante la devolución (DTR, por sus siglas en inglés)

    Esta exoneración no estará disponible sino hasta el 1.o de julio de 2017 y las reglas para la misma todavía no se han finalizado. Tal vez usted sea elegible para esta exoneración si usted (o el estudiante para el que solicitaste el préstamo Parent PLUS) asistió a una institución que cometió fraude por sus acciones o por no hacer algo, tergiversó servicios o violó la ley estatal relacionada a sus préstamos o a los servicios educativos por los que pagó.

    Obtén más información

    Pero no todo es malo

    También es posible que pueda obtener asistencia con una parte o con la totalidad de su deuda a través de los programas de condonación. Estos son ligeramente diferentes de los programas de exoneración y podría calificar por razones más placenteras, como tener un trabajo con un servicio público o con un empleador sin fines de lucro.

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